Discover and read the best of Twitter Threads about #ISDMR
Most recents (18)
⚠️ÖNEMLİ
1) Temettü şirketleri yatırımı yapanlara ufak bir uyarı
Bugün şirkette finansalları analiz ederken, baktım ki “enerji maliyetlerinin etkisi” ile geçen sene X birim Net işletme sermayesi ihtiyacımız var iken, bu sene 3X birim NİS ‘e ihtiyacımız var
#eregl #isdmr #ttrak
1) Temettü şirketleri yatırımı yapanlara ufak bir uyarı
Bugün şirkette finansalları analiz ederken, baktım ki “enerji maliyetlerinin etkisi” ile geçen sene X birim Net işletme sermayesi ihtiyacımız var iken, bu sene 3X birim NİS ‘e ihtiyacımız var
#eregl #isdmr #ttrak
2) Sadece enerji değil elbette, nakliye ambalaj vb bir çok maliyetimiz yükseldi. Aylık nakit ihtiyacımız da 3 katına çıktı. Bu bizde oluyorsa, borsadaki bir çok şirkette oluyordur. (Zaten finansallarda görebilirsiniz)
#toaso #doas #alkim #alka #krdmd #tborg
#toaso #doas #alkim #alka #krdmd #tborg
3)Bu sene şirketlerin dağıtılabilir karın tamamını dağıtmak yerine, bir kısmını dağıtıp, bir kısmını “bedelsiz” yapabilirler ya da dağıtılmamış karlarda bırakıp, ileride dağıtabilirler. #temettü yatırımı yapıp, 2023’de şu kadar temettü bekliyorum diyen arkadaşlar bu konuya dikkat
1⃣ @uzun_yat Bence #EREGL ve #ISDMR temettü yatırımcısı aşağıdaki grafiği aklından hiç çıkartmamalı. Hisse fiyatı 1-2 arasında gidip geldi, ortalaması 1,55. Bu kadar dar bir aralıktaki fiyatlamaya rağmen bileşik getirisini yandaki risksiz getiriyle karşılaştırın. Yatırımın +++ 
2⃣ getirisi fiyattan değil temettüden geliyor. Grafikte 31.12.2022 fiyatı 1,19, siz tradingwiew'de bakınca 0,44 görürsünüz. Benim hazırladığım grafik temettü düşülmemiş fiyatı gösteriyor çünkü ilk alış bu fiyattan yapıldı. sonraki yıllar da düzeltilmemiş fiyatlar çünkü alınan +
3⃣ temettüler ile hisseler bu fiyatlardan alındı. Sonuç olarak yatırımın bileşik getirisini artıran hisse fiyatı değil. Diğer taraftan önümüzdeki dönemde en kötü senaryoda favök 1 milyon ve net kar 500.000 olabilir ki bana göre pek mümkün değil 👇++
Piyasada en sevilen #temettü hisselerinden bir sepet yaptım. Bu hisseler #isdmr #eregl #aksa #bimas #ismen #vesbe #toaso #froto #arclk #sise olsun.
Bunların 2013-2022 dönemi temettü büyüme oranları için YBBO (yıllık bileşik büyüme oranı) hesapladım. #USDTRY ile karşılaştırdım:
Bunların 2013-2022 dönemi temettü büyüme oranları için YBBO (yıllık bileşik büyüme oranı) hesapladım. #USDTRY ile karşılaştırdım:
Bu 10 hissenin YBBO değerleri altlarında yazıyor.
10 Hissenin büyüme ortalaması %37,48
Yani 9 yıl önce eşit miktarda bu portföyü yapan kişi, her sene temettülerini bu kadar artırmış.
Bu oran 9 yılda bileşik %1654 büyüme demek.
1.000 TL #temettü geliri 16.540 TL olmuş.
10 Hissenin büyüme ortalaması %37,48
Yani 9 yıl önce eşit miktarda bu portföyü yapan kişi, her sene temettülerini bu kadar artırmış.
Bu oran 9 yılda bileşik %1654 büyüme demek.
1.000 TL #temettü geliri 16.540 TL olmuş.
Bu arada çok sevdiğimiz benchmark'ımız USDTRY ne yapmış? YBBO'su %26,68 olmuş. Yani her sene ortalam bu kadar artıp kümülatif olarak %740 artmış.
Yani yukarıdaki 10 hissenin 9 yıllık temettü büyümesi doların artışından 2 kat daha fazla olmuş.
Yani yukarıdaki 10 hissenin 9 yıllık temettü büyümesi doların artışından 2 kat daha fazla olmuş.
Garanti BBVA Yatırım, Halkbank için "endekse paralel getiri" tavsiyesini korudu, hedef fiyat 6,00 TL #GARAN
Şeker Yatırım, Selçuk Ecza hedef fiyatını 16,00 TL'den 20,90 TL'ye yükseltti, "al" tavsiyesini korudu #SELEC
Oyak Yatırım, Halkbank için hedef fiyatını 6,24 TL'den 7,06 TL'ye çıkardı, tavsiyesini "endekse paralel getiri" olarak sürdürdü #HALKB
1⃣ #ISDMR 6 yıllık listede temettü verimde 1. Sırada. Ereğli 2. Sırada geliyor. Ereğli 12 yıllık listede yeri değişmiyor. İsdemir 12 yıl işlem görseydi pek değişmezdi. İsdemiri bu verime ulaştıran yüksek temettü verminin yanısıra sürekli düşük çarpalar ile fiyatlanmasıdır.
2⃣ Bir senaryo oluşturalım. sonraki 12 yıl şirket 2016, 2019,2020 yıllarında olduğu gibi ton başına 100 usd favök üretsin ve satış hacmi de 6 yıldır değişmediği gibi 5 milyon ton olsun. Piyasa düşük favök ve karlılık nedeniyle hisse fiyatını 1 usd ye çeksin ve hiç değiştirmesin
3⃣ Yapılan 100 usd yatırımın 12 yıl sonraki temettülü bileşik değeri 430 usd olur, son alınan temettü de 49 usd olur. Aynı dönemde risksiz getiriyi %6 lık eurobond yatırımı olarak düşünürsek Eurobond yatırımının faizli bileşik değeri 190 usd ve son alınan faiz de 11 usd olur
1⃣BIST sınai endeksinde yer alıp temettü dağıtma alışkanlığı olan şirketlerin 6 yıl ve 12 yıllık yatırım değerleri. Her 2 tabloda da yapılan 100 usd (vesbe, tavhl, ford euro) yatırımın temettülü bileşik değeri ve alınan son temettüyü, fili kar dağıtım oranlarını görebilirsiniz.
2⃣ Ayrıca 6 ve 12 yıl risksiz getiriyi de %6 eurobond yatırımı olarak kabul ettim. Bu getirilerinde grafikleri bu şekildedir. @BayTutumlu nun aşağıdaki paylaşımı ve başka paylaşımları açıklayıcı olacaktır.
#Eregl ile ilgili yanlış bilgiler twitter'da çok dönüyor. Çoğu kişinin firmanın ne üretip sattığına ve dünyadaki konjonktür ile ilgili okuması veya araştırması yok. Konunun uzmanı değilim, iyi bir araştırmacıyım. Bazı yanlışları açıklamak için bu flood u hazırladım.
+Paylaştığım çoğu bilgi #isdmr içinde geçerli,ancak hepsi değil. #isdmr farklı hikayeleri olan bir şirket. #isdmr tarafı için bir başka arkadaş daha detaylı bir paylaşım yapabilir ve yapmalıdır.
+ 1- #Eregl ne üretip satıyor, bunu iyi anlamalıyız. Satış ve üretimin kabaca yüzde 80'i sıcak/soğuk haddelenmiş yassı çeliklerdir, diger yüzde 20'lik kısım uzun ürünlerdir(kütük ve inşaat kangalı gibi).Firmanın satışlarının da kabaca yüzde 15-20 si ihracat. Satış geneli yurtiçi.
1⃣ Merhabalar; Forex Trader kanalında 24.06.22'de yapılan @perihantantug sunduğu, @____PASA____ konuk olduğu "Uzun Vadeli Yatırım Nasıl Yapılır?" konulu programını daha fazla kişiye ulaşması için özetlemeye çalışacağım. Hatalarımız var ise affola.
2⃣ Bu yayını özellikle özetlememek istemin nedeni açıklamak isterim. Uzun vade, değer yatırımı, temettü emekliliği, finansal özgürlük vb. kavramları araştıran herkesin Hakan Bey'le karşılaşmaması imkansızdır. Yayınlarını en az 2-3 kere not alarak izlemiş, twitlerini defalarca +
3⃣ +okuyup faydalanmışımdır. Bu yayın içerisinde, yıllarca tecrübe edilmiş bir çok strateji yer almıştır. Ayrıca bu tecrübeler, net ve samimi bir şekilde aktarılmıştır. Kendisine verdiği emeklerden dolayı tekrar ayrıca teşekkür ederim.
1- Demir çelik sektöründe yaptığımız dupont analizi sonuçlarına göre hangi şirketin öne çıktığını anlamaya çalışalım.
Kriter olarak borç oranı en düşük 3 şirket , diğerleri en yüksek 3 şirket olarak alındı.
Kardemirlerin verileri aynı olduğu için sadece #krdmd yi aldım
Kriter olarak borç oranı en düşük 3 şirket , diğerleri en yüksek 3 şirket olarak alındı.
Kardemirlerin verileri aynı olduğu için sadece #krdmd yi aldım
2- İlk bakışta gözümüze ilk takılan #yksln oluyor 5 rasyonun 4 ünde öne çıkıyor.
Nasıl okumamız lazım.
özsermaye karlılığı ve Aktif karlılık çok iyi gözüküyor. Acaba aktif karlılığı nerden gelmiştir ? siz tüccar olsanız bir malı satarken sürümden kazanarak mı kar etmeyi
Nasıl okumamız lazım.
özsermaye karlılığı ve Aktif karlılık çok iyi gözüküyor. Acaba aktif karlılığı nerden gelmiştir ? siz tüccar olsanız bir malı satarken sürümden kazanarak mı kar etmeyi
3- seversiniz yoksa , pahalı satarak mı , yada hem pahalı hem sürümden mi istersiniz. Bence hem pahalı hem sürüm olsa daha iyi olur. net kar marjının sektörden düşük olması #yksln nin sürüm yapmak süretiyle düşük karla sattığı gözüküyor. bunun çok sebepleri olabilir.
*İntegral Yatırım, Sasa hedef fiyatını 48,56 TL olarak belirledi #SASA
*Ata Yatırım, Türk Traktör için "al" tavsiyesini korudu, hedef fiyat 336,00 TL #TTRAK
*Ata Yatırım, Türk Traktör için "al" tavsiyesini korudu, hedef fiyat 336,00 TL #TTRAK
#EREGL Satışlar yıllık %112.9 artarken, Yurtiçi satışlar %97.4 (2020/12 26.05mia TL, 2021/12 51.42 mia TL), Yurtdışı satışlar %170.4 artmış (2020'de 5.2mia TL, 2021'de 14.04 mia TL). Bir önceki çeyreğe göre bakarsak %37.8, Yurtiçi satışlar %37.4, Yurtdışı satışlar %54.9 artmış.
Grup, optimum maliyet ve maksimum verimlilik ile 2021 yılında Türkiye ham çelik üretiminin %22’sini gerçekleştirmiştir. Kapasite kullanım oranları 2020 yılında Sıvı Çelik'te %90 2021 yılında %95, Ham Çelikte ise 2020'de %89, 2021 yılında %94 olarak gerçekleşmiştir.
TL bazında müthiş bir büyüme. Ancak Yassı ürün satışları 7.4m ton ile bir önceki yılın satışlarına göre %1.2 azalmış, Uzun ürün satışları %16 azalarak 846k ton, yurt içi uzun ürün satışları ise bir önceki yıla göre %11 azalarak 829k ton olarak gerçekleşmiş. Tonajlarda düşüş var.
1️⃣ Borsada temettü-25 endeksinde yer alan şirketlerin her biri birbirinden kıymetli. Bu şirketler hem olgun ve istikrarlı. Merak edip baktım, 2000-2022 yılları arasında şu anki TM25 endeksi üyesi hisselerden oluşan eşit ağırlıklı portföy acaba nasıl bir performans sergilemiş? ++
2️⃣ TM25 endeksinde şu an #AEFES #AKGRT #AKSA #ALGYO #ALKIM #ANSGR #BIMAS #CCOLA #EGEEN #ENJSA #ENKAI #EREGL #FROTO #ISDMR #ISMEN #KORDS #NUHCM #OTKAR #SAHOL #SISE #TCELL #TKFEN #TOASO #VESBE ve #YGGYO yer alıyor. Bunlar arasında sadece yeni gimat gyo beni şaşırttı. ++
3️⃣ 2000 yılında bu 25 şirketin 13’ü mevcuttu. Zamanla diğerleri de borsada işlem görmeye başladı. Sonuç olarak şu anki bu şirketlerin hisselerinden oluşan eşit ağırlıklı portföy yıllık ortalama %31 getiri sağlamış (temettü ve sermaye artırımlarının etkisi dikkate alınarak). ++
İyi akşamlar,
Bu akşam kısa kısa yorumlayacağım sektörler aşağıdaki gibidir. Yarın ve muhtemelen ondan sonraki akşam diğer sektörler hakkında da fikirlerimi sizlerle paylaşacağım.
1- Beyaz Eşya
2- Otomotiv
3- Petrokimya
4- Demir Çelik
5- Boya
6- Cam
Bu akşam kısa kısa yorumlayacağım sektörler aşağıdaki gibidir. Yarın ve muhtemelen ondan sonraki akşam diğer sektörler hakkında da fikirlerimi sizlerle paylaşacağım.
1- Beyaz Eşya
2- Otomotiv
3- Petrokimya
4- Demir Çelik
5- Boya
6- Cam
BEYAZ EŞYA; TÜİK’in tespit ettiği ortalama fiyatlara göre geçen yılın Eylül ayında evine buzdolabı, çamaşır makinesi, bulaşık makinesi, televizyon ve bilgisayar almak isteyenlerin cebinden 20 bin TL çıkarken; bu yıl ise bu rakam 28 bin TL’leri geçti.
Enflasyon sepetinde yer alan bu ürünlerin lüks tüketim maddesi olmaktan çoktan çıktığı da dikkate alındığında, artık evlerin temel ihtiyacı haline gelen bu 5 ürün için harcanması gereken tutardaki yıllık artış %40’ları aşmış oldu.
Öncelikle biraz Demir Çelik sektörü hakkında sizleri bilgilendirip, bunu özellikle iki Bist 30 şirketi #EREGL ve #KRDMD özelinde detaylandırıp, sonrasında Yıldız ve Ana Pazar'da yer alan 13 Demir Çelik şirketini 2020 yılsonu finansalları üzerinden değerlendireceğiz. Başlıyoruz;
Entegre tesislerde HRC vs Iron ore makası giderek açılıyor. İşin güzel tarafı HRC daha hızlı artıyor ve bu marjlar üzerindeki pozitif etkinin daha da iyileşmesi demek. Entegre olmayan tesislerde ise hammadde hurda çelik. Hurda fiyatları son çeyrekte cevhere göre daha hızlı arttı.
Ekim 2017'de başlayan temettü yatırımcılığı serüvenimde 4. sene temettülerini alacağım. Yeni takipçiler olduğu için madde madde detaya girmeye çalışacağım.
- Yatırıma 2017 yılının ekim ayında #SODA alarak başladım.
- Yaklaşık 42 aydır her ay düzenli alım yapıyorum.
+++
- Yatırıma 2017 yılının ekim ayında #SODA alarak başladım.
- Yaklaşık 42 aydır her ay düzenli alım yapıyorum.
+++
- Ayrıca elime geçen toplu gelirler olduğu zamanda bir şekilde portföyüme dahil ettim.
- Çok nadir satış ve hisse değişikliği yapıyorum.
- Şuana kadar toplamda 646.937 lira anapara yatırımı yaptım.
- Bunun yıllara göre dağılımı aşağıdaki gibidir.
+++
- Çok nadir satış ve hisse değişikliği yapıyorum.
- Şuana kadar toplamda 646.937 lira anapara yatırımı yaptım.
- Bunun yıllara göre dağılımı aşağıdaki gibidir.
+++
- Gelirlerimden alımlar dışında 2020 haziran'da 100 bin lira kredi kullanarak da portföye ekleme yaptım.
- Portföyün diğer yatırım araçlarına göre durumu ise aşağıdaki gibidir.
+++
- Portföyün diğer yatırım araçlarına göre durumu ise aşağıdaki gibidir.
+++
Haziran Raporu:
1. Yatırımcılık serüvenimin en ilginç ayı olabilir. Çünkü 100 bin lira kredi çekip 3 gün içinde portföye ekledim. Kredinin detayları aşağıda
2. Bu ay #SODA'dan gelen 3000 temettü, 100 bin kredi ve 7500 nakit ile birlikte toplam 110.500 liralık alım yaptım
+++
1. Yatırımcılık serüvenimin en ilginç ayı olabilir. Çünkü 100 bin lira kredi çekip 3 gün içinde portföye ekledim. Kredinin detayları aşağıda
2. Bu ay #SODA'dan gelen 3000 temettü, 100 bin kredi ve 7500 nakit ile birlikte toplam 110.500 liralık alım yaptım
+++
3. Bu para ile #SODA #HEKTS #TUPRS #ISDMR #EREGL #ARCLK #TOASO aldım.
4. 2 yeni şirket var. Böylece toplam 11 şirket oldu. #ARCLK farklı bir sektorden şirketim olsun diye ucuzken aldım. #TOASO ise #FROTO'ya yüklenmek yerine ekledim.
+++
4. 2 yeni şirket var. Böylece toplam 11 şirket oldu. #ARCLK farklı bir sektorden şirketim olsun diye ucuzken aldım. #TOASO ise #FROTO'ya yüklenmek yerine ekledim.
+++
5. Portföy geçen aya göre %34,6 büyüdü. Fakat bu büyümenin ciddi bir kısmı eklenen kredi.
6. Altın bazında %31,4 dolar bazında ise %33,9 büyüdü.
+++
6. Altın bazında %31,4 dolar bazında ise %33,9 büyüdü.
+++
#BIST 4Q2019 sonrasi Ortalama yatirim getirisine (ROIC) gore siralanmistir #TKFEN #TBORG #EGEEN #FMIZP #KOZAL #BIMAS #BFREN #ULUSE #LOGO #ORGE #INDES #VESBE #CLEBI #ISDMR #HEKTS #ERBOS #TTRAK #YATAS #ALKIM #FROTO #TUPRS #SAHOL #ALKA #EREGL #EGSER #SODA #KNFRT #BANVT #BUCIM #AKCNS
Uzun vadeli yatirim dusunen birisi en basta bu grafikteki ortalama yatirim getirisine bakmali ve benzer sirketlerle karsilastirip yuksek olup olmadigini kontrol etmelidir. Ayni sekilde brut kar marji icinde bu islemi gerceklestirmelidir.
Daha sonra sirketin bu marjlari uzun sure koruyup koruyamayacagi kontrol edilmelidir. Bunun icin surdurulebilri rekabet avantajlari nelerdir bunlari bilmek gerekir. Detaylari burada:
